Κάνοντας διαχείριση πιέσεων απέναντι σε τραπεζικές ρευστοποιήσεις ολοκλήρωσε ακόμα μία θετική εβδομάδα η αγορά της Αθήνας.
Ειδικότερα, ο Γενικός Δείκτης κινήθηκε εντός στενού εύρους 15,86 μονάδων και ολοκλήρωσε στις 1.735,68 μον. με απώλειες 0,6% (χαμηλό στις 1.734,04 μον.).
Χρηματιστήριο: Τέταρτη ανοδική εβδομάδα παρά τη διήμερη τραπεζική διόρθωση
Η συναλλακτική δραστηριότητα ήταν μειωμένη στα 197,87 εκατ. ευρώ, εκ των οποίων τα 21,7 εκατ. σε 22 πακέτα (2 στην Τιτάν για 8,9 εκατ., 12 στην Πειραιώς για 10,4 εκατ., 4 στην Cenergy για 1,2 εκατ.) με τον όγκο των συναλλαγών στα 38,13 εκατ. τεμάχια.
Ο τραπεζικός δείκτης κατέγραψε ισχυρές απώλειες 2,31% στις 1.664,98 μονάδες, ο FTSE της υψηλής κεφαλαιοποίησης έκλεισε πτώση 0,79% στις 4.296,5 μον., ενώ αντίθετα ο FTSEM της μεσαίας ολοκλήρωσε στις 2.637,68 μον. με άνοδο 0,36%.
Σε επίπεδο εβδομάδας, ο ΓΔ ολοκλήρωσε το τετραήμερο (λόγω 25ης Μαρτίου) στο +2,27%, με τον ΔΤΡ να καταγράφει επίσης κέρδη 1,2% παρά το διήμερο ρευστοποιήσεων (σωρευτικές απώλειες 3,31% χτες και σήμερα).
Στα της σημερινής συνεδρίασης αυτή κύλησε σε χαμηλούς τόνους με τους επενδυτές να μην δείχνουν ιδιαίτερη διάθεση για κινήσεις στο μεγαλύτερο μέρος της, μέχρι την τελευταία ώρα όταν επιβαρύνθηκε το κλίμα διεθνώς μετά τα στοιχεία που έδειξαν αναβάθμιση των πληθωριστικών πιέσεων στις ΗΠΑ (και κατ’ επέκταση υποδηλώνουν πάγωμα των μειώσεων στα επιτόκια της Fed).
Αυτό που ξεχώρισε ήταν οι νέες ρευστοποιήσεις στις τράπεζες, οι οποίες ακολούθησαν ευρύτερη τάση πανευρωπαϊκά (Stoxx Banks -2,1%) σε συνδυασμό πιθανώς και με κάποιες κινήσεις profit taking δεδομένων των ισχυρών κερδών τους ενόψει της ολοκλήρωσης του τριμήνου (Δευτέρα).
Ακόμα και έτσι ωστόσο οι απώλειες για τον ΓΔ δεν πήραν ιδιαίτερες διαστάσεις (την ώρα που στην Ευρώπη άνοιγαν άνω του 1%) λόγω της ισχυρής επίδοσης της βαριάς Coca Cola, σε συνδυασμό με τα νέα κέρδη της Metlen και την συντεταγμένη άνοδο των εταιρειών του ομίλου Στασινόπουλου.
Στα μακροοικονονομικά νέα της ημέρας, ο δομικός δείκτης PCE (δείκτης δαπανών προσωπικής κατανάλωσης) στον οποίο εστιάζει η Fed ως πιο κατατοπιστικό μέτρο των πληθωριστικών τάσεων, έτρεξε τον Φεβρουάριο με ετήσιο ρυθμό 2,8% επιταχύνοντας από το αναθεωρημένο ανοδικά 2,7% του Ιανουαρίου.
Κάτι που βάζει σε νέο κλοιό ρευστοποιήσεων την Wall Street (600 μονάδων για τον Dow Jones και άνω του 2% για τον Nasdaq) με το κλίμα, όπως προαναφέρθηκε, να έχει επιβαρυνθεί έντονα και στην Ευρώπη πλέον (DAX και Stoxx 50 στο-1,2%).
Οι κινήσεις στο ταμπλό
Με 100,5 εκατ. ευρώ του τζίρου της ημέρας να γίνονται στον ΔΤΡ, οι συστημικές κινήθηκαν όλες έντονα πτωτικά.
Η Eurobank με 15,5 εκατ. στα 2,568 με -3,35%, η Εθνική με 14,1 εκατ. στα 9,80 ευρώ με -2,39%, η Πειραιώς με 46,19 εκατ. στα 5,40 ευρώ με -2,21% και η Alpha με 23,9 εκατ. στα 2,34 ευρώ με -1,22%.
Η μικρότερη Optima (719 χιλ.) περιόρισε τις δικές της απώλειες στο -0,63% (15,8 ευρώ) ενώ εκτός ΔΤΡ η Κύπρου (3,2 εκατ.) πραγματοποίησε βουτιά 2,97% στα 5,88 ευρώ και η Αττικής (965 χιλ.) έκλεισε στα 0,802 ευρώ με -2,67%.
Στον FTSE σημαντικές πιέσεις δέχθηκαν επίσης η Τιτάν (13,4 εκατ.) που μετά το +3,9% χτες σήμερα έκλεισε στα 43,25 ευρώ με -1,59% και ο ΟΤΕ (2,6 εκατ.) που υποχώρησε στα 15,25 ευρώ με -1,74%.
Από την άλλη, στην κορυφή της υψηλής κεφαλαιοποίησης ολοκλήρωσε η Cenergy (5,1 εκατ.) με κέρδη 2,57% στα 9,58 ευρώ, με την μητρική του ομίλου Βιοχάλκο (1,2 εκατ.) στα 6,16 με +1,48% και την έτερη θυγατρική ΕΛΧΑ (384 χιλ.) στα 2,2 με +0,46%.
Ισχυρές στηρίξεις στον ΓΔ έδωσε το +1,69% της Coca Cola (700 χιλ.) στα 42,06 ευρώ, με την Λάμδα (3,7 εκατ.) στα 6,88 με +1,93% και την Ελλάκτωρ (727 χιλ.) στα 1,538 με +1,805%.
H Metlen πάτησε τα 43 ευρώ με νέα κέρδη 0,84% και τον τρίτο μεγαλύτερο τζίρο της ημέρας στα 2,17 εκατ. όλα στο ταμπλό, ενώ στο σύνολο της εβδομάδας ενισχύθηκε κατά 10,8%.
Από εκεί και πέρα, η μετοχή του ομίλου Φάις υποχώρησε στα 4,489 ευρώ με -1,77% στη δεύτερη ημέρα συναλλαγών της στο ΧΑ, ενώ έκανε τζίρο 1,3 εκατ.
Στα mid caps, ο ΑΔΜΗΕ πραγματοποίησε ράλι 5,11% στα 2,98 ευρώ με τζίρο 2 εκατ., με τον Φουρλή (930 χιλ.) να ακολουθεί από κοντά με +3,66% στα 4,25 ευρώ.
Στον αντίποδα, τα ΕΧΑΕ (765 χιλ.) διόρθωσαν στα 5,61 ευρώ με -2,26% και η Intracom (284 χιλ.) υποχώρησε στα 3,215 ευρώ με -1,98%.
Στο σύνολο του ταμπλό 59 μετοχές ολοκλήρωσαν ανοδικά έναντι 68 πτωτικών.
Η τεχνική εικόνα
Σύμφωνα με τον Μάνο Χατζηδάκη της Beta Securities, τεχνικά ο Γενικός Δείκτης διαπραγματεύεται σε βραχυπρόθεσμα υπερτιμημένες ζώνες τιμών διανύοντας 11 συνεδριάσεις παραμονής σε αυτές, φαινόμενο εξαιρετικά ασυνήθιστο που συναντάται σε ανοδικές αγορές υψηλής έντασης. Πλέον οι ταλαντωτές καταγράφουν μεγάλες παραμονές στην υπεραγορασμένη ζώνη τόσο σε εβδομαδιαία (7 εβδομάδες) όσο και σε μηνιαία διαγράμματα τιμών (3 μήνες) βάζοντας ακόμα και τον MACD σε ακραίες υπερτιμήσεις.
Παρόλα αυτά η διόρθωση εξαντλείται μέσα στην διάρκεια της συνεδρίασης ενώ οι πιέσεις αντισταθμίζονται από άλλες δεικτοβαρείς εταιρίες που αναλαμβάνουν χρέη οδηγού της ανόδου. Σε αυτό έχει συμβάλει και η αύξηση και διατήρηση του συναλλακτικού όγκου σε υψηλά επίπεδα ο οποίος είναι επαρκής για να απορροφήσει τις πιέσεις.
Ενδείξεις κάποιας τοπικής κορύφωσης δεν έχουμε δει, η όποια διόρθωση είναι ελεγχόμενη ακόμα και σε ημέρες αδυναμίας των ξένων αγορών και οι αγοραστές ελέγχουν απόλυτα την τάση. Για τον Μ. Χατζηδάκη πτώση με σημαντικό όγκο στο χαμηλό ημέρας θα είναι μια σοβαρή ένδειξη βραχυπρόθεσμης αντιστροφής η οποία θα εξεταστεί ως προς την δυναμική της.
Οι κινήσεις διεθνώς
Στις ΗΠΑ οι δείκτες κινούνται για τρίτη ημέρα σε αρνητικό έδαφος με τις πιέσεις να εντείνονται αισθητά σήμερα και να απομακρύνουν το ενδεχόμενο θετικών αποδόσεων στην εβδομάδα μετά την “ψυχρολουσία” από τον πληθωρισμό.
Ο Dow Jones στο -1,3%, ο S&P 500 στο -1,6% και ο Nasdaq στο -2,2% μετά από μιάμιση ώρα συναλλαγών σήμερα.
Στην Ευρώπη οι πωλητές έχουν ανοίξει κατά πολύ βηματισμό μετά το ξεκίνημα των συναλλαγών στην Wall Street. Ο γερμανικός DAX στο -1,2%, με τον γαλλικό CAC στο -1% και τον ιταλικό FTSE MIB στο -1,05% και τον πανευρωπαϊκό Stoxx 50 στο -1,2%.
Στα ομόλογα οι αποδόσεις κινούνται πτωτικά τόσο σε ΗΠΑ όσο και στην Ευρώπη. Του γερμανικού 10ετούς σήμερα στο 2,73%, του γαλλικού στο 3,44% και του ελληνικού στο 3,55%, με το αμερικανικό 10ετές στο 4,28%.
Ωφελημένος της ευρύτερης νευρικότητας είναι για ακόμα μία ημέρα ο χρυσός, που βλέπει την αξία του να ενισχύεται υψηλότερα και των 3.100 δολαρίων η ουγγιά (+0,5%).
Τέλος, το πετρέλαιο εμφανίζει περιορισμένες μεταβολές, το Brent στα 73,6 δολ. το βαρέλι και το αμερικανικό WTI στα 69,4 δολ. με πτώση περί του 0,7% και για τα δύο.